Aturan 4 Persen untuk Pensiun: Apakah Masih Efektif pada 2025?

Aturan 4 persen (4% rule) yang sudah lama berlaku sebagai pedoman bagi individu yang berpensiun agar mengambil pensiun secara aman, mungkin perlu diemasakan ulang karena kondisi pasar yang terus berubah menurut penelitian terbaru.

Apa itu Peraturan 4%?

Senin (17/12), ketentuan 4 persen dirancang untuk membantu mereka menentukan banyaknya dana tabungan pensiun yang dapat mereka ambil setiap tahun sebelum habis waktunya 30 tahun.

Pada tahun pertama pensiun, peserta pensiun menarik manfaat 4 persen dari total simpanan mereka. Nomer ini kemudian disesuaikan secara bertahap setiap tahun berdasarkan laporan kebijakan inflasi.

Baca juga:

Contohnya, jika seorang pensiunan memiliki gaji bulanan sebesar Rp 15 miliar, maka pada tahun pertama mereka menarik Rp 600 juta. Jika inflasi tahun tersebut mencapai 2%, maka penarikan di tahun berikutnya menjadi Rp 612 juta.

Penyesuaian untuk 2025

Penelitian Morningstar menemukan bahwa tingkat pengunduran dana kecil (penarikan aman) turun sebesar 3,7% pada tahun 2025 dari 4% pada tahun 2024. Penurunan ini dipengaruhi oleh harapan rendah masyarakat tentang hasil investasi jangka panjang berupa saham, obligasi, dan uang tunai.

"Kami sepertinya sangat konservatif dalam menetapkan aturan 4 persen. Kami tidak ingin memberikan rasa takut atau mendorong orang untuk menjadi sangat menghemat," kata Christine Benz, Direktur Perencanaan Keuangan dan Pensiun di Morningstar.

Baca juga:

Fleksibilitas dalam Pengeluaran

Benz menyarankan agar para lansia tetap fleksibel dalam pengeluaran mereka. Salah satu cara efektif untuk melakukannya adalah dengan mengurangi pengeluaran ketika pasar sedang lesu.

Misalnya, hasil penelitian Morningstar menunjukkan bahwa mereka yang berhenti bekerja dapat merasakan tingkat pengembalian investasi 4,8% pada tahun pertama jika mereka siap mengurangi pengeluaran mereka selama tahun-tahun awal pensiun.

Tetapi Benz juga mengingatkan bahwa biaya perawatan jangka panjang bisa jadi biaya besar yang sangat berpengaruh pada keuangan pensiunan di masa depan.

Menurut studi Genworth, biaya perawatan warga lanjut usia di Amerika Serikat pada 2023 mencapai 96 juta rupiah per bulan, sementara itu biaya kamar tipe semi-privat di asuhan jompo mencapai 132 juta rupiah per bulan.

Baca juga:

Iblah tidak bisa saya temukan teks asli untuk parafrase tersebut. Silakan memasukkan teks asli dan saya akan membantu mengubahnya ke dalam Bahasa Indonesia.

Artikel pada tahun 2024 yang ditulis oleh Charles Schwab oleh Chris Kawashima dan Rob Williams menyoroti beberapa kelemahan dari rencana investasi 4 persen.

Mereka mengatakan bahwa peraturan ini tidak mempertimbangkan pajak maupun biaya investasi, serta menganggap portofolio investasi yang tidak berubah-ubah dengan komposisi 50:50 dari saham dan obligasi.

"Mereka meneruskan bahwa aturan ini keras. Aturan ini menyakinkan bahwa Anda tidak pernah memiliki tahun di mana pengeluaran lebih besar atau lebih kecil dari inflasi setahun yang lalu. Padahal, kenyataannya pengeluaran bisa menurun atau membesar kerap," demikian tulisan tersebut.

Baca juga:

Alternatif Lain

Selain fleksibilitas biaya, Benz juga menyarankan untuk menunda klaim tunjangan Jaminan Sosial hingga usia 70 tahun.

Dengan menunda klaim, pemerintah Amerika Serikat memberikan peningkatan 8 persen pada manfaat bulanan setiap tahun sampai usia tertentu.

Strategi ini, bagaimanapun, memerlukan sumber dana lain untuk memenuhi kebutuhan hidup sebelum mencapai usia 70 tahun. "Menurut saya, jika mungkin, terus bekerja baik menjadi pilihan yang paling baik daripada menggunakan tabungan investasi," kata Benz.

6 Hal yang Perlu Dipertimbangkan dalam Strategi Pensiun Bicarakan Senderikan dengan Bank dan Asisten Keuangan Personal Anda Sebelum Anda Memilih Suku Bunga Dapatkan Persetujuan Kaum Suami atau Istri Anda Mengerti Baitul Mal dan Warisan Hukum Pensiun, Apa Yang Maka Kita Tahu Mengenai Jaminan Hari Tua dan Jaminan Janda/Janda

Dengan arkitektur ekspektasi hasil investasi dan kebutuhan keuangan yang terus berkembang, para pensiunan dianjurkan untuk kontinyu merefleksikan strategi keuangan mereka agar tetap sinkron dengan kondisi pasar terkini.